第一篇 工程经济第一章 资金时间价值的计算与应用第一节 利息的计算1.资金时间价值的概念不一样步间点的同等数量的资金具有不一样的价值，或者说资金的价值是伴随时间的变化而变化的。伴随时间的推移，资金的价值不停增长，其增值部分就是资金的时间价值。这种增值来源于利润、利息。2.影响资金时间价值的原因（1）资金的使用时间；（2）资金数量的大小；（3）资金投入和回收的特点；(早收晚付）前期投入的越多，资金的负效益就越大；（4）资金的周转速度。 3.利息的概念 （1）债务人支付给债权人超过原借贷金额的部分就是利息，即 I=F-P（I-利息、F-终值、P 现值）。（2）利息是贷款发生的利润的再分派；也常被当作是资金的一种机会成本。（资金有多种用途，采用一种使用方式必然意味着放弃其他的使用方式，所放弃的方式所能带来的收益即为本用途的机会成本）（3）工程经济分析中，利息常常是指占用资金所付出的代价或者放弃使用资金所得到的赔偿。4.利率的概念在单位时间内，所得利息额与原借贷金额之比，一般用百分数表达。即： 5.影响利率高下的影响原因（1）社会平均利润率。（社会平均利润是利率的最高界线）（2）供求状况；（3）风险；（4）通货膨胀；（5）借出资本的期限长短。（影响风险的大小）6.利息的计算（一）单利计息：只有本金计息 （二）复利计息（利滚利，利息参与计息） 注：考试中，如题目（题干）没有特殊阐明，一般按复利计算。周期一般以一年为一种周期，不满一年的按 360 天予以折算【经典例题】编制某工程项目投资估算时，项目建设期为 2 年，第一年贷款 800 万元，次年贷款 600 万元，贷款年利率为 10%，则该项目建设期利息总和为多少万元该题没有告诉该贷款发生在年初还是年末，在这种状况下，我们假定资金发生在平均每月，那么第一年的利息就按借贷资本的二分之一计息，即以 400 万计息，因此 800 万第一年以 400 万计息，次年按 800 万及其第一年产生的利息计息，次年的 600 万按 300 万计息，因此该项目建设期利息总和为：400×10%+（800+40)×10%+300×10%=154（万元） 第二节 资金等值计算及应用1.现金流量图的绘制及其基本要素（一）现金流量图的绘制如下： （1）对象： 技术方案、个人、企业、国家都可以作为现金流量图的对象。（2）时间轴，每一刻度是一种时间单位，可以是年、月、日等。（资金支付周期）（3）现金流量：箭线的方向表达 CI（现金流入↑）与 CO（现金流出...
